Montrosepodden #98 - Framgångsreceptet bakom DNB Teknologifond som gett +18,4% CAGR sen 2001
Feb 9, 2026
Anders Tandberg-Johansen, erfaren teknologiförvaltare känd för värderingsdisciplin, och Sverre Bergland, långvarig fondsbyggare inom tech, berättar om 25 års förvaltning. De diskuterar fondstarten under IT-kraschen, hur volatilitet skapar köplägen, investeringsfilosofi kring tema och värdering, samt AI, minnescykler, datacenter och varför vissa stora techbolag sticker ut.
AI Snips
Chapters
Transcript
Episode notes
Osäkerhet Runt AI:s Påverkan
- Ingen vet exakt hur AI kommer slå mot mjukvara; fokus ligger på odds och värdering.
- Många mjukvarubolag ser billiga ut nu men osäkerheten är hög.
Fyrapelare För Aktieurval
- Bedöm investeringar utifrån fyra pelare: trend, kapitalallokering, intjäningsmomentum och värdering.
- Undersök momentum och träffa experter för att kvalificera teser innan köp.
Generativ AI Är Prioritet
- Generativ AI dominerar analysfokus men självkörning och robotik är också viktiga.
- Generativ AI prioriteras men flera teknologitrender kan skapa stora möjligheter.